无论是逆市的高抛低吸，还是套利，基本原理都是在价差扩大的方向上反向操作，期待价格或价差的回归。而价格或价差最终是否能按照交易者的预期，回到所谓的合理值，让之前开立的头寸了结获利，取决于走势或价差的波动模式是否理想，交易参数的设置是否合理。 首先价格或价差的回归必须要靠得住，不能一去不回。对于单一的价格走势，在大尺度上这种回归比较难以保证，只能在局部或超短线比较容易达到要求，或者在几年时间的超级大循环中比较常出现价格回归（由于时间跨度太大，意义有限）。对于价差套利的交易方式，由于合约间的价差相对恒定，回归比较有保证。因而，总体上，回归型交易在合约间价差套利上的应用是比较安全的，在单一标的上进行回归操作则相对比较危险。 由于不能保证每个回合的操作都能成功获利，并且还需要考虑滑点、扣除手续费，所以交易必须要有超额的表面风报比，使得扣除这些成本侵蚀之后收益仍然是正的。这就要求，价格回归要有足够的波幅，回归的频次要足够密集，才能覆盖交易成本。某一标的如果在理论上都不能满足基本的波动要求，交易是不可能获利的，应该放弃这一标的。 同时，交易必须能够顺应波动的特点，尽量贴合价格或价差的涨落展开每一个交易回合以捕捉交易机会。如何确定开平仓参数，即在什么周期展开交易动作，在什么条件下认为价差足够大而反向开仓、什么条件下认为已经合理回归而平仓，什么情况下必须止损，应该通过统计方法根据经验进行策略综合设计，并对交易策略进行模拟回测评估，效果理想再实际试运行验证。 因为这种交易都是标准化动作，为摒除人手对执行精度和交易敏捷性的影响和限制，条件允许应该进行完全的程序化和自动化。